Supposons qu'un investisseur souhaite acheter une entreprise, un actif, ou des actions d'une entreprise. La société vendeuse dispose normalement de documents financiers qui donnent un aperçu historique des opérations financières. Toutefois, ce tableau ne traite pas d'autres questions clés telles que la description des risques sous-jacents ainsi que la détermination des générateurs de valeur financière. Si vous êtes intéressé par une acquisition, vous avez besoin de conseils d'experts sur les points suivants:

• Les documents financiers décrivent les événements historiques en relation avec les recettes et les dépenses, la situation financière et les flux de trésorerie. Ils peuvent ne pas présenter un rapport approfondi de la santé financière de l'entreprise. Le rapport de due diligence aide le vendeur à comprendre pleinement le potentiel de l'entreprise et lui permet de garder le contrôle du processus de vente et du prix de vente.
• Pour envisager un achat, vous avez besoin d'un expert qui vous guidera tout au long du processus de vente. Si vous êtes le vendeur, vous voulez obtenir un meilleur prix pour l'entreprise, mais si vous êtes l'acheteur, vous devez obtenir un accord équitable pour l'achat. Le rapport de due diligence financière donne des indications sur les flux de trésorerie futurs possibles pour aider l'acheteur à porter un jugement éclairé.

• En tant qu'acheteur, vous devez avoir l'assurance de contrôler le processus de vente afin de minimiser les perturbations transitoires. L'expert vous aide à gagner du temps en contrôlant le processus et en planifiant à l'avance la gestion de la transition.

• Même si les documents comptables historiques vérifiés aident à montrer les performances financières de l'entreprise, certains faits ne sont généralement pas divulgués. Le consultant aide à mettre en évidence les potentiels risques gardés secrets, et qui pourraient affecter les performances de l'entreprise. En utilisant d'autres méthodes d'évaluation, le consultant effectue des analyses de tendances et interroge les employés clés afin de maîtriser le processus de transition.

• En tant qu'acheteur potentiel, vous voulez comprendre la relation entre les chiffres des profits et des pertes et déterminer s'ils sont durables. D'autres facteurs extérieurs aux états financiers peuvent avoir une incidence sur les bénéfices futurs. Les données historiques peuvent ne pas fournir ces informations. Le rapport de due diligence révèle donc la relation entre les bénéfices actuels et les bénéfices futurs.

• Une compréhension des chiffres sous-jacents aux états financiers vérifiés aide à savoir par où l'entreprise est passée, ce qu'elle a vécu. Mais cela ne permet pas de se faire une idée précise des tendances. L'expert en due diligence aide à analyser ces tendances et à déterminer les prévisions de recettes et de dépenses ainsi que les flux de trésorerie. Cela permet de réduire l'incertitude.

• Les parties liées à une acquisition doivent comprendre que la transaction de vente affectera toutes les sphères de l’entreprise. Le processus de transition des ressources humaines est également un aspect important. L'acheteur doit avoir une idée de la manière dont il pourra ou non conserver certains talents. L'expert aide à élaborer un plan de transition concernant les employés actuels. Afin que le processus de transition soit le plus fluide possible et pour minimiser les perturbations, l'acheteur a besoin d'un rapport objectif sur les contrats des employés et les politiques de rémunération.

Chez Consultport, nous mettons à votre disposition un groupe de consultants de haut niveau triés sur le volet et sélectionnés pour répondre à vos besoins en matière de diligence financière.